SD Islam Al-Falah Pesantren Kota Kediri didirikan tahun 2001 oleh Yayasan Masjid Besar Al-Falah, berdiri diatas tanah wakaf seluas + 3.450 M2.
SD Islam Al-Falah berada satu komplek dengan Masjid Besar Al-Falah, yang didalamnya juga terdapat Taman Pendidikan ( TK ) Al-Falah.
Seiring dengan meningkatnya respon masyarakat terhadap  pendidikan Islam, SD lslam Al-Falah berkembang begitu pesat, tiga tahun pertama berdiri jumlah siswa tidak lebih dari 30 siswa, sekarang 2017/2018 jumlah siswa mencapai 310 siswa.
Tiga tahun terakhir daya tampung (pagu) yang tersedia tidak sebanding dengan permintaan (calon siswa baru ) sehingga seleksi pererimaan siswa baru harus dilaksanakan dengan sangat ketat.